La première émission exclusive gratuite de la chaîne Roku débutera la semaine prochaine.

GlobeNewswire

SOUTH JERSEY INDUSTRIES, INC. OFFRE DES ACTIONS ORDINAIRES ET DES UNITÉS DE CAPITAUX PROPRES

Folsom, N.J., 18 mars 2021 (GLOBE NEWSWIRE) — Contact investisseurs : Dan Fidell (609) 561-9000, poste 7027 dfidell@sjindustries.com Contact médias : Dominick DiRocco (609) 561-9000 ext. 4262ddirocco@sjindustries.com POUR PUBLICATION IMMÉDIATE SOUTH JERSEY INDUSTRIES, INC. FIXE LE PRIX DES OFFRES D’ACTIONS ORDINAIRES ET DE PARTS DE CAPITAL Folsom, N.J., 18 mars 2021 – South Jersey Industries, Inc. (NYSE : SJI) (la “Société”) a annoncé aujourd’hui que le 17 mars 2021, elle a fixé le prix d’une offre publique enregistrée de 10 250 000 actions de ses actions ordinaires à 22,25 dollars par action (les “actions ordinaires”), pour un produit brut total d’environ 228 millions de dollars. Sur les 10 250 000 actions de l’offre, 362 359 seront vendues directement par la société aux preneurs fermes à la clôture, et 9 887 641 seront soumises au contrat de vente à terme décrit ci-dessous. En outre, la société a annoncé que le 17 mars 2021, elle a fixé le prix d’une offre publique enregistrée de 6,0 millions d’unités d’actions (les “unités d’actions”) (montant total déclaré de 300 millions d’unités d’actions), pour un produit brut total d’environ 300 millions de dollars. Les offres (qui ne sont pas conditionnées les unes aux autres) devraient être clôturées le ou vers le 22 mars 2021, sous réserve des conditions de clôture habituelles. La Société a accordé aux preneurs fermes une option de 30 jours leur permettant d’acheter jusqu’à 1 537 500 actions ordinaires supplémentaires et une option leur permettant d’acheter, dans un délai de 13 jours à compter de la date de la première émission des unités participatives, jusqu’à 900 000 unités participatives supplémentaires, selon les mêmes conditions que celles de leurs offres respectives. Dans le cadre de l’offre d’actions ordinaires, la Société a conclu un contrat de vente à terme avec une société affiliée de BofA Securities (cette société affiliée, l'” acheteur à terme “), en vertu duquel la Société a convenu de vendre à l’acheteur à terme le même nombre d’actions ordinaires que celles vendues par une société affiliée de l’acheteur à terme aux preneurs fermes dans le cadre de l’offre publique de souscription (sous réserve de certains ajustements et du droit de la Société, dans certaines circonstances, de choisir le règlement en espèces ou le règlement en actions nettes du contrat de vente à terme). Sous réserve de certaines conditions, un affilié de l’acheteur à terme devrait emprunter et vendre aux preneurs fermes 9 887 641 actions ordinaires à la clôture de l’offre d’actions ordinaires dans le cadre du contrat de vente à terme. Le règlement du contrat de vente à terme aura lieu à une ou plusieurs dates, au plus tard 12 mois environ après la date du supplément de prospectus relatif à l’offre d’actions ordinaires. Lors de tout règlement physique du contrat de vente à terme, la société émettra et remettra à l’acheteur à terme des actions ordinaires en échange d’un produit en espèces par action ordinaire égal au prix de vente à terme, qui sera initialement le prix des actions ordinaires vendues dans le cadre du placement d’actions ordinaires, et sera soumis à certains ajustements prévus dans le contrat de vente à terme. La société peut, dans certaines circonstances, choisir un règlement en espèces ou en actions nettes pour la totalité ou une partie de ses obligations en vertu du contrat de vente à terme. Chaque unité d’actions sera émise pour un montant déclaré de 50 $ et consistera initialement en un contrat d’achat d’actions de nos actions ordinaires et en une participation bénéficiaire indivise de 1/20, ou 5 %, dans un montant principal de 1 000 $ d’effets subordonnés subalternes de série B rachetables de la société échéant en 2029. En vertu des contrats d’achat, les détenteurs sont tenus d’acheter des actions ordinaires de la Société au plus tard le 1er avril 2024. La distribution annuelle totale sur les unités d’actions sera au taux de 8,75 %, composée de paiements d’intérêts trimestriels sur les billets de premier rang rachetables au taux de 1,65 % par an et de paiements d’ajustement contractuels trimestriels sur les contrats d’achat au taux de 7,10 % par an. Le prix de référence des unités d’actions est de 22,25 $ par action. Le taux de règlement minimum en vertu des contrats d’achat est de 1,9125 actions ordinaires, ce qui est approximativement égal au montant déclaré de 50 $ par unité d’équité, divisé par le prix d’appréciation seuil de 26,14375 $ par action, ce qui représente une prime de 17,5 % par rapport au prix de référence. Le taux de règlement maximal en vertu des contrats d’achat est de 2,2472 actions ordinaires de la Société, ce qui est approximativement égal au montant déclaré de 50 $ par unité d’équité, divisé par le prix de référence. Chacun des taux de règlement est sujet à un ajustement dans certaines circonstances. La Société a l’intention d’utiliser le produit de ces offres, qui devrait s’élever à environ 510,5 millions de dollars au total ou à environ 587,1 millions de dollars au total si les options d’achat d’actions ordinaires et d’unités d’actions supplémentaires sont exercées en totalité (après déduction des escomptes et commissions de souscription et des frais d’offre estimés), pour le remboursement de la dette, les dépenses en capital principalement pour les entreprises réglementées, y compris les investissements dans l’infrastructure de notre entreprise de services publics, et les objectifs généraux de l’entreprise. La société ne recevra aucun produit de la vente des actions ordinaires vendues par une société affiliée de l’acheteur à terme aux preneurs fermes. La société a l’intention d’utiliser tout produit net qu’elle recevra au moment du règlement du contrat de vente à terme de la manière décrite ci-dessus. BofA Securities agit en tant que chef de file pour l’offre d’actions ordinaires, en tant qu’unique teneur de livres pour l’offre d’unités d’actions et en tant que représentant des preneurs fermes pour les deux offres. Guggenheim Securities agit en tant que co-responsable des registres pour l’offre d’actions ordinaires et en tant que co-chef de file pour l’offre d’unités d’actions. J.P. Morgan agit en tant que chef de file pour l’offre d’actions ordinaires et en tant que co-chef de file pour l’offre d’unités d’actions. Janney Montgomery Scott, Morgan Stanley, PNC Capital Markets LLC, Siebert Williams Shank et Wells Fargo Securities agissent en tant que co-gestionnaires pour l’offre d’actions ordinaires. KeyBanc Capital Markets, Morgan Stanley, PNC Capital Markets LLC, Wells Fargo Securities, Citizens Capital Markets et TD Securities agissent en tant que co-gestionnaires pour l’offre d’unités d’actions. Les deux placements sont effectués en vertu d’une déclaration d’enregistrement préalable efficace déposée auprès de la Securities and Exchange Commission, et chaque placement sera effectué uniquement au moyen d’un supplément de prospectus pour ce placement et d’un prospectus d’accompagnement. Des copies du supplément de prospectus préliminaire et du prospectus d’accompagnement relatifs à l’offre d’actions ordinaires peuvent être obtenues auprès de BofA Securities, NC1-004-03-43, 200 North College Street, 3rd floor, Charlotte, NC 28255-0001, Attention : Prospectus Department ou en envoyant un courriel à dg.prospectus_requests@bofa.com ; et Guggenheim Securities au 1-212-518-9658 ou en envoyant un courriel à GSEquityProspectusDelivery@guggenheimpartners.com . Des copies du supplément de prospectus préliminaire et du prospectus d’accompagnement relatifs à l’offre de parts d’actions peuvent être obtenues auprès de BofA Securities à NC1-004-03-43, 200 North College Street, 3rd floor, Charlotte, NC 28255-0001, Attention : Prospectus Department ou en envoyant un courriel à dg.prospectus_requests@bofa.com. Le présent communiqué de presse ne constitue pas une offre de vente ou une sollicitation d’une offre d’achat de titres dans un État ou une juridiction où il est illégal de faire une offre, une sollicitation ou une vente. À propos de South Jersey Industries, Inc.SJI (NYSE : SJI), une société de portefeuille de services énergétiques basée à Folsom, NJ, fournit des services énergétiques à ses clients par le biais de trois filiales principales. SJI Utilities, l’entreprise de services publics de gaz naturel réglementée de SJI, fournit du gaz naturel sûr, fiable et abordable à environ 700 000 clients de South Jersey Gas et Elizabethtown Gas au New Jersey. Les entreprises de SJI qui ne sont pas des services publics, au sein de South Jersey Energy Solutions, font la promotion de l’efficacité, de la technologie propre et de l’énergie renouvelable en fournissant des services personnalisés de marketing de gros des produits de base et de gestion des carburants, et en développant, en possédant et en exploitant des installations de production d’énergie sur place. SJI Midstream abrite la participation de la société dans le projet de pipeline PennEast. Visitez sjindustries.com pour plus d’information sur SJI et ses filiales. Mise en garde concernant les énoncés prospectifs Le présent communiqué, y compris l’information incorporée par référence, contient des énoncés prospectifs au sens de la Private Securities Litigation Reform Act de 1995 des États-Unis. Toutes les déclarations autres que les déclarations de faits historiques, y compris les déclarations concernant les orientations, les perspectives de l’industrie ou les résultats d’exploitation ou la situation financière futurs, les sources prévues de marge supplémentaire, la stratégie, les besoins de financement, les dépenses d’investissement futures et l’issue ou l’effet des litiges en cours, sont des déclarations prospectives. D’autres déclarations prospectives comprennent des mots tels que “anticiper”, “croire”, “s’attendre à”, “estimer”, “prévoir”, “but”, “avoir l’intention”, “objectif”, “plan”, “projet”, “chercher”, “stratégie”, “cible”, “sera” et des expressions similaires pour identifier les déclarations prospectives. Ces déclarations prospectives sont fondées sur les croyances et les hypothèses de la direction au moment où ces déclarations ont été préparées et sont intrinsèquement incertaines. Les déclarations prospectives sont soumises à des risques et à des incertitudes qui pourraient faire en sorte que les résultats réels diffèrent sensiblement de ceux exprimés ou sous-entendus dans les déclarations prospectives. Ces risques et incertitudes comprennent, sans s’y limiter, les suspensions des coupures de service pour non-paiement par les clients des services publics du New Jersey qui seront en place au moins jusqu’au 30 juin 2021 en vertu d’un décret émis par le gouverneur du New Jersey et les autres risques énoncés à la rubrique ” Item 1A. Facteurs de risque ” dans le rapport annuel de SJI et de SJG sur le formulaire 10-K pour l’exercice clos le 31 décembre 2020 et dans tout autre rapport que nous déposons auprès de la SEC de temps à autre. Ces mises en garde ne doivent pas être interprétées par vous comme étant exhaustives et elles sont faites uniquement à la date du présent communiqué. Bien que la société estime que ces énoncés prospectifs sont raisonnables, rien ne garantit qu’ils se rapprocheront de l’expérience réelle ou que les attentes qui en découlent se réaliseront. De plus, SJI et SJG ne s’engagent pas à mettre à jour ou à réviser les énoncés prospectifs, que ce soit à la suite de nouveaux renseignements, d’événements futurs ou autrement, sauf si la loi l’exige.

Tout savoir sur l’immobilier en rhone-alpes